Dolar AS dan Emas mengawali perdagangan awal pekan dengan pemandangan yang tidak biasa, kembali sama-sama berakhir lebih tinggi karena fokus pasar masih tertuju pada ketegangan geopolitik di Laut Merah yang masih terus memanas. Disisi lain memudarnya harapan pengetatan kebijakan moneter Bank Sentral Jepang pada awal pekan ini (15/1) mendorong matauang Yen memimpin pelemahan terhadap Dolar menyusul melemahnya imbal hasil obligasi 2tahun Jepang turun dibawah level 0% terendah sejak setengah tahun terakhir. Hingga saat berita ini ditulis (3:30 WIB), Dolar diperdagangkan mencatatkan kenaikan sebesar 15 poin atau 0.15% pada level 102.60 , setelah capai tertinggi 102.68 dan terendah 102.31. Meski sentimen eksternal pasar cenderung menguntungkan Dolar, namun prospek pemangksan suku bunga Federal Reserve AS yang semakin kuat - membatasi kenaikan Dolar lebih lanjut. Dipasar spot, harga emas berakhir menguat sekitar $5.65 atau 0.28% pada level $2,054.67 per ons, setelah diperdagangkan capai tertinggi $2,058 dan terendah $2,045 - pasar ditutup lebih awal karena libur hari 'Marthin Luther King Jr.'. Yen Jepang diperdagangkan melemah terhadap Dolar - dengan USD/JPY diperdagangkan naik sebanyak 90 poin atau 0.62% pada kisaran 145.785, setelah capai tertinggi 145.933. EUR/USD bergejolak namun ditutup sedikit lebih tinggi, menandai penampilan terbaik diantara sekeranjang matauang utama dunia lainnya terhadap Dolar. EUR/USD menguat menyusul laporan Surplus Neraca Perdagangan Eropa yang dirilis meningkat sebanyak 20.3B, lebih tinggi dari perkiraan dan data sebelumnya pada 11.2B (F) dan 11.4B (P). Berikut adalah pergerakkan pasar matauang jelang penutupan perdagangan 15 Januari 2024, • AUDUSD : 0.66581 ,  -26 /  -0.39% • EURUSD : 1.09505 , +2 / +0.02% • GBPUSD : 1.27267 ,  -23 /  -0.18% • NZDUSD : 0.61943 ,  -46 /  -0.74% • USDJPY : 145.785 , +90 / +0.62% • USDCAD : 1.34348 , +31 / +0.23% • USDCHF : 0.85608 , +37 / +0.44% • USDCNH : 7.17840 ,  -57 /  -0.08% Minyak Minyak Mentah dunia melemah tajam pada awal perdagangan hari Senin (15/1) - anjlok ke level terendah hariannya pada $71.36 diapsar spot sebelum rebound ke level tertinggi $73.00 menyusul serangan roket baru terhadap kapal kargo sipil oleh pemberontak Houthi yang didukung Iran di Yaman.  Harga minyak berpotensi kembali melanjutkan kenaikan pada perdagangan Selasa (16/1) setelah Houthi mengatakan akan mulai menargetkan kapal pengiriman Amerika. Dipasar pot, harga minyak ditutup dengna kerugian tipis - sekitar 27 sen atau 0.37% pada level $72.52 per barel, setelah capai tertinggi $73.00 dan terendah $71.36. Sentimen Memasuki perdagangan hari ke-2 pekan ini, fokus pasar global masih akan tertuju pada ketegangan geopolitik di Timur Tengah. Volatilitas pasar global akan kembali meningkat setelah pasar AS ditutup karena libur dalam rangka memperingati hari 'Marthin Luther King Jr'. Disesi Asia, Investor akan disuguhkan dengan laporan Inflasi Produsen (PPI) Jepang pada pukul 06:50 WIB, disusul laporan Building Approval Australia pada pukul 07:30 WIB. Selama sesi Eropa, laporan Tenaga Kerja Inggris akan dirili pada jam 2 siang bersamaan dengan laporan inflasi konsumen Jerman, disusul hasil survei Economic Sentimen Jerman dan Eropa dari lembaga ZEW pada pukul 17:00 WIB. Selama sesi Amerika, fokus pasar akan tertuju pada US NY Empire State Manufacturing Index pada pukul 20:30 WIB, diikuti dengan Press Konference Member Fed Christoper J. Waller pada 23:00 WIB.  

AUD/USD mencatat penurunan sesi ketiganya berturut-turut. Fokus bergeser ke angka PDB Tiongkok dan laporan pekerjaan Australia. Reserve Bank of Australia kemungkinan akan mempertahankan OCR tidak berubah pada bulan Februari. Tekanan jual tetap baik di sekitar dolar Australia pada awal minggu perdagangan baru, mendorong AUSD/USD mundur untuk sesi ketiga berturut-turut dan memasuki minggu ketiga berturut-turut di wilayah negatif. Melihat jangka waktu yang sangat dekat, dinamika dolar terus menentukan suasana di sekitar pasangan mata uang ini, meskipun minggu penting mengenai rilis data Tiongkok dan Australia akan mengarahkan perhatian ke lebih banyak faktor pendorong domestik. Sekali lagi, kelanjutan pemulihan greenback menempatkan alam semesta terkait risiko di bawah tekanan, membuka jalan bagi sesi negatif lainnya dalam mata uang beta tinggi dan kompleks komoditas. Pada yang terakhir, sementara harga tembaga berhasil membalikkan pullback Jumat, bijih besi mundur tajam dan kembali ke zona di bawah $140,00 per ton. Dalam skenario yang lebih luas, para pelaku pasar diharapkan untuk mengukur publikasi laporan pasar tenaga kerja yang akan datang di Australia(18 Januari) terhadap spekulasi yang sedang berlangsung tentang sikap "bertahan" oleh RBA pada acara Februari, terutama setelah angka inflasi yang lebih lembut dari perkiraan di negara yang dilacak oleh Indikator IHK Bulanan untuk bulan Desember. Grafik harian AUD/USD Prospek Teknis AUD/USD Jangka Pendek Penurunan AUD/USD lebih lanjut mungkin mencapai terendah 2024 di 0,6640 (5 Januari) sebelum SMA 200-hari kritis di 0,6581. Hilangnya area ini akan menemukan support sementara di sekitar SMA 55-hari di 0,6607 sebelum terendah Desember 2023 di 0,6525 (7 Desember). Penurunan lebih lanjut dari prospek akan memaksa pasangan mata uang ini untuk mencoba bergerak ke level terendah 2023 di 0,6270 (26 Oktober). Jika para pembeli memulihkan kendali, fokus akan beralih ke tertinggi Desember 2023 di 0,6871 (28 Desember), yang muncul sebelum puncak Juli 2023 di 0,6894 (14 Juli) dan puncak Juni di 0,6899. (16 Juni), semua sebelum level psikologis 0,7000 akan menjadi yang berikutnya untuk diperhatikan. Menurut grafik 4 jam, zona konflik yang signifikan adalah sekitar 0,6650/40. Jika zona ini dilanggar, tidak ada tingkat ketidaksepakatan yang patut dicatat hingga 0,6525 dan 0,6452. MACD tetap berada di zona negatif, sementara RSI menembus di bawah 40. Tren bullish, di sisi lain, mungkin menghadapi resistance pertama di SMA-55 di 0,6776, yang dipandang sebagai garis pertahanan terakhir sebelum tertinggi sebelumnya di 0,6870. Lihat Grafik Live AUD/USD

Harga EUR/USD saat ini: 1,0948 Pasar Amerika Serikat akan tetap tutup di tengah liburan Hari Martin Luther King. Data Eropa mengecewakan, membatasi potensi bullish Euro. EUR/USD netral hingga bearish dalam waktu dekat, kemungkinan akan melanjutkan kisaran. EUR/USD diperdagangkan dengan tidak stabil di sekitar pembukaan harian pada hari Senin, dengan kalender ekonomi makro yang langka dan hari libur di Amerika Serikat (AS) yang memperburuk kisaran perdagangan. Para investor mengambil petunjuk dari perilaku saham, dengan indeks Eropa saat ini diperdagangkan di zona merah. Ekuitas memulai hari dengan nada positif di tengah spekulasi bahwa Federal Reserve AS (The Fed) akan melanjutkan penurunan suku bunga tahun ini, yang berpotensi memicu penurunan suku bunga pertama di bulan Maret. Namun, pasar saham kehilangan momentum dan indeks Eropa membukukan kerugian yang tidak terlalu besar pada saat itu. Sementara itu, Amerika Serikat merayakan Hari Martin Luther King. Itu berarti tidak akan ada aktivitas di Wall Street atau di Departemen Keuangan. Dari sisi data, Jerman merilis Indeks Harga Grosir bulan Desember, yang turun 0.6% MoM. Neraca Perdagangan Zona Euro membukukan surplus €14,8 miliar di bulan November, sementara Produksi Industri di bulan yang sama turun 6,8% YoY, jauh lebih buruk dari yang diantisipasi. Prospek Teknis EUR/USD dalam Jangka Pendek Pasangan EUR/USD melayang di sekitar level 1,0950 tanpa arah yang jelas. Pasangan mata uang ini telah diperdagangkan dalam kisaran selama lebih dari seminggu, dan grafik harian menunjukkan bahwa risiko cenderung ke sisi negatifnya. Simple Moving Average (SMA) 20 berubah menjadi datar, memberikan resistance dinamis di sekitar 1,0980. SMA ini telah menarik cukup banyak penjual sejak bulan ini dimulai. Sementara itu, SMA 100 dan 200 tidak memiliki kekuatan arah yang jauh di bawah level saat ini, yang mencerminkan tidak adanya keyakinan arah. Akhirnya, indikator-indikator teknis berkembang dalam level negatif namun tidak mengarah kemana-mana. Dalam waktu dekat, dan menurut grafik 4 jam, EUR/USD netral hingga bearish. Pasangan mata uang ini telah diperdagangkan di antara SMA 100 dan 200 tanpa arah selama lebih dari dua minggu, dengan SMA 20 yang datar di antaranya. Indikator-indikator teknis berada di bawah garis tengah tanpa kekuatan yang cukup untuk mengkonfirmasi pergerakan ke arah selatan. Level-level support: 1,0920 1,0875 1,0830 Level-level resistance: 1,0980 1,1025 1,1060 Lihat Grafik Live EUR/USD

Inflasi akan tetap menjadi pusat perdebatan di minggu berikutnya, karena pelaku pasar terus mengukur inflasi AS yang baru-baru ini dipublikasikan yang dilacak oleh IHK dan potensi implikasinya terhadap rencana The Fed untuk menurunkan suku bunganya. Melihat gambaran yang lebih luas, Forum Ekonomi Dunia 2024 di Davos juga dapat membuat para investor terhibur. Dimulai di AS, Penjualan Ritel untuk bulan Desember akan memberikan gambaran kepada pasar tentang bagaimana kinerja High Street selama bulan terakhir tahun 2023 menjelang rilis Sentimen Konsumen Michigan yang selalu relevan untuk bulan Januari (19 Januari). Dengan latar belakang ini, masih harus dilihat apakah Indeks USD (DXY) dapat mematahkan konsolidasi saat ini di salah satu arah. Masih di Amerika, Bank of Canada (BoC) akan merilis Survei Prospek Bisnis (15 Januari), sementara Tingkat Inflasi untuk bulan Desember juga akan dirilis (16 Januari). Di benua lama, Pertumbuhan PDB setahun penuh Jerman akan dirilis pada 15 Januari, disusul oleh Tingkat Inflasi final untuk bulan Desember dan Sentimen Ekonomi yang diukur oleh ZEW Institute pada 16 Januari. Dalam dunia FX, EUR/USD terus menghadapi resistensi kuat di sekitar level psikologis 1.1000. Di kawasan Euro yang lebih luas, Sentimen Ekonomi ZEW akan dirilis (16 Januari), diikuti oleh Tingkat Inflasi akhir bulan Desember (17 Januari). Di Inggris, laporan pasar tenaga kerja menjadi pusat perhatian (16 Januari) sebelum Tingkat Inflasi di bulan terakhir tahun lalu (17 Januari). GBP/USD telah memulai minggu ini dengan langkah yang kuat, menargetkan kembali rintangan utama 1.2800 dalam jangka waktu yang relatif pendek. Di Tiongkok, publikasi Tingkat Pertumbuhan PDB pada periode Oktober-Desember (17 Januari) akan memberikan perincian lebih lanjut mengenai pemulihan ekonomi yang sedang berlangsung (atau tidak). Selain itu, Produksi Industri dan Penjualan Ritel juga dijadwalkan. Publikasi laporan lapangan pekerjaan bulanan juga akan dicermati di Australia (18 Januari), terutama setelah angka inflasi domestik yang lebih rendah dari perkiraan tampaknya mendukung jeda oleh RBA pada pertemuan berikutnya di bulan Februari. AUD/USD masih terlihat didukung oleh area 0,6650, meskipun pelemahan lebih lanjut tidak boleh dikesampingkan jika data ketenagakerjaan dirilis di bawah ekspektasi. Terkait bank sentral, Bank Indonesia (BI) akan mengadakan pertemuan pada 17 Januari dan diprakirakan akan mempertahankan suku bunga acuannya pada 6,0%. Pandangan yang sama juga diproyeksikan untuk sisa tahun ini. Selain itu, ECB akan mempublikasikan laporan keuangannya pada 18 Januari, dan konsensus tampaknya mendukung penurunan suku bunga sebesar 10 bp oleh PBoC untuk LPR 1 tahun dan LPR 5 tahun pada pertemuan 22 Januari.

Dolar AS dan Emas sama-sama berakhir lebih tinggi selama sesi perdagangan akhir pekan lalu (12/1), karena ketegangan geopolitik terus meningkat setelah serangan tak terduga oleh AS dan Inggris di Yaman pada Jumat. Indeks Dolar AS sempat melemah tajam mencapai terendah 102.09 merespon laporan inflasi produsen AS yang dilaporkan melambat selama periode Desember - memperkuat spekulasi pemangkasan suku bunga the Fed pada tahun ini.  • US Core PPI (MoM) (Dec), 0.0% (A) vs. 0.2% (F) vs. 0.0% (P) • US Core PPI (YoY) (Dec), 1.8% (A) vs. 1.9% (F) vs. 2.0% (P) • US PPI (MoM) (Dec), -0.1% (A) vs. 0.1% (F) vs. -0.1% (P) • US PPI (YoY) (Dec), 1.0% (A) vs. 1.3% (F) vs. 0.8% (P) Sentimen fundamental terasa hanya sesaat sebelum akhirnya Dolar berbalik menguat karena meningkatnya daya tarik safehaven ditengah ketegangan geopolitik bersama dengan penguatan harga emas. Ketegangan yang timbul di sekitar Laut Merah menyusul serangan yang dilakukan AS dan Inggris sebagai balasan serangan Houthi terhadap kapal AS pada hari Kamis (11/1). Hingga akhir perdagangan Jumat (12/1), Dolar ditutup menguat sekitar 13 poin atau 0.13% pada level 102.45, setelah capai tertinggi 102.59 dan terendah 102.09. Dipasar spot, Harga emas ditutup menguat sebanyak $20.51 atau 1.01% pada level $2,049.02 per ons, setelah capai tertinggi $2,062 dan terendah $2,028. Emas berjangka kontrak Februari sebagai kontrak teraktif saat ini diperdagangkan menguat sebanyak $34.30 atau 1.70% pada level $2,053.0 per ons di divisi Comex. Pada awal perdagangan minggu ini, pasar emas berpotensi kembali diperdagangkan lebih tinggi karena prospek pemangkasan suku bunga the Fed yang semakin menguat dan meningkatnya ketegangan geopolitik di Timur Tengah yang semakin meluas ke negara-negara tetangga sejak perang Israel Gaza 7 Oktober lalu. Namun volatilitas pasar mungkin akan terbatas karena ditutupnya pada AS dalam selama libur 'Marthin Luther King Jr'. Matauang Matauang Euro diperdagangkan melemah terhadap Dolar pada Jumat (12/1), memimpin penurunan terhadap sekeranjang matauang utama dunia menyusul komentar dovish dari Presiden ECB Christine Lagarde yang mengatakan bahwa 'bagian tersulit dan terburuk mengenai inflasi kemungkinan besar telah berakhir dan bahwa suku bunga akan dipotong jika inflasi turun ke level 2%'. AUD/USD gagal mempertahankan keuntungannya, menyusul rebound Dolar dan melemahnya harga minyak mentah dunia setelah naik tajam mencapai $75 per barel selama sesi Asia. Sedangkan pasangan USD/JPY bergerak leboh rendah menyusul melemahnya imbal hasil obligasi pemerintah AS karena prospek pemotongan suku bunga the Fed pada Maret mendatang terus meningkat. Berikut adalah pergerakkan pasar matauang jelang penutupan perdagangan 11 Januari 2024 pada pukul 03:30 WIB, • AUDUSD : 0.66839 , -2 / -0.03% • EURUSD : 1.09485 , -23 / -0.21% • GBPUSD : 1.27492 , -9 / -0.07% • NZDUSD : 0.62403 , +8 / +0.12% • USDJPY : 144.888 , -39 / -0.27% • USDCAD : 1.34041 , +12 / +0.09% • USDCHF : 0.85235 , +4 / +0.05% • USDCNH : 7.18410 , +54 / +0.08% Minyak Harga minyak mentah dunia diperdagangkan melonjak tajam mencapai level tertinggi baru sejak 28 Desember sebelum akhir berakhir datar pada akhir perdagangan Jumat (12/1) karena investor kembali menguatkan ikat pinggang ditengah ketidakpastian kebijakan moneter AS. Sejak awal sesi Asia, Harga minyak dibuka menguat setelah serangan balasan yang dilakukan AS dan Inggris terhadap kelompok militan Houti, merespon Serangan Houthi terhadap kapal-kapal yang menuju Terusan Suez dalam beberapa pekan terakhir. Dimana lokasi tersebut adalah rantai pasokan yang menghubungkan Eropa dan Timur Tengah yang terpaksa mengalami pengalihan jalur pelayaran di sekitar benua Afrika. Sementara itu, Perlambatan inflasi China dan AS berdasarkan data yang dirilis pada Jumat (12/1), meningkatkan kekhawatiran tentang lemahnya permintaan global. Dipasar spot, harga minyak diperdagangkan turun sekitar 3 sen atau 0.04% pada level $72.79 per barel, setelah capai tertinggi $75.25 dan terendah $72.48. Pada saat yang sama, minyak mentah berjangka WTI AS naik sebanyak 66 sen atau 0.92% pada level $72.68 per barel dan Brent London naik sekitar 88 sen atau 1.14% pada level $78.29 per barel. Saham & Obligasi Pasar saham dan Obligasi Amerika ditutup campuran selama perdagangan akhir pekan lalu (12/1) menyusul sentimen beragam, mulai dari propsek suku bunga yang lebih rendah karean melambatnya inflasi, ketegangan geopolitik hingga hasil laporan keuangan saham-saham perbankan AS. • Dow Jones : 37,592.98 , -118.04 / -0.31% • S&P 500 : 4,783.83 , +3.59 / +0.08% • Nasdaq : 14,972.76 , +2.58 / +0.02% • U.S 2Y : 4.1460% / -2.42% • U.S 10Y : 3.9390% / -0.73% • U.S 30Y : 4.1750% / +0.02% Sentimen Memasuki perdagangan awal pekan ini, fokus pasar global akan kembali tertuju pada ketegangan geopolitik di Timur Tengah. Volatilitas kemungkinan akan terbatas karena pasar Amerika libur dalam rangka memperingati hari 'Marthin Luther King Jr'.

  Harga Emas melanjutkan pemulihan minggu lalu pada Senin pagi di tengah optimisme yang berhati-hati. Dolar melemah di tengah melemahnya imbal hasil obligasi pemerintah AS dan hari libur AS. Harga Emas menutup minggu ini di atas SMA 21 hari di $2.045, kemana selanjutnya? Harga Emas berada di dekat level tertinggi dalam lima hari di atas $2.050 di perdagangan Asia pada hari Senin, dibantu oleh sentimen pasar yang optimis dan hati-hati, meningkatnya taruhan Federal Reserve AS (The Fed) untuk penurunan suku bunga bulan Maret dan kondisi perdagangan yang tipis akibat hari libur AS. Harga Emas Tetap Didukung di Tengah Goyahnya Dolar AS Harga Emas memanfaatkan ketidakpastian yang masih ada di pasar, karena para investor mencerna berbagai perkembangan fundamental terbaru di awal pekan pada hari Senin. Dolar AS berfluktuasi antara kenaikan dan penurunan, karena imbal hasil obligasi Treasury AS diperdagangkan dengan lesu di tengah perdagangan yang sepi karena libur Hari Martin Luther King Jr. di Amerika Serikat. Pada hari Jumat, Dolar AS tergelincir dari level yang lebih tinggi setelah Indeks Harga Produsen/IHP (Producer Price Index) AS secara tak terduga turun di bulan Desember, meningkatkan spekulasi penurunan suku bunga The Fed pada bulan Maret sekaligus menyeret imbal hasil obligasi pemerintah AS lebih rendah. Perkiraan pasar saat ini menunjukkan peluang 78% bahwa bank sentral AS akan mulai menurunkan suku bunga di bulan Maret, dibandingkan dengan peluang 68% seminggu yang lalu, menurut alat FedWatch Grup CME. Ekspektasi The Fed yang dovish tetap mendukung kenaikan harga Emas yang sedang berlangsung. Namun, pasar lebih memilih untuk tetap berhati-hati menjelang rilis Produk Domestik Bruto/PDB (Gross Domestic Product) penting dari Tiongkok, terutama setelah People's Bank of China (PBOC) mengejutkan pasar dengan tidak menurunkan suku bunga Medium-Term Lending Facility (MLF). Selain itu, ketegangan yang memanas antara Tiongkok dan Taiwan juga membuat para investor tetap waspada dan Dolar AS didukung secara luas. Selama akhir pekan, Democratic Progressive Party (DPP) yang berkuasa di Taiwan memenangkan pemilihan presiden namun kehilangan mayoritas legislatif. Menteri Luar Negeri AS Antony Blinken mengirimkan pesan ucapan selamat kepada presiden terpilih Taiwan William Lai setelah hasil tersebut. Menanggapi hal ini, Kementerian Luar Negeri Tiongkok mengatakan, "Tiongkok dengan tegas menentang AS untuk melakukan segala bentuk interaksi resmi dengan Taiwan dan mencampuri urusan Taiwan dengan cara atau dalih apa pun." Laporan terbaru mengenai militan Houthi yang didukung Iran meluncurkan rudal jelajah anti-kapal ke kapal Angkatan Laut AS juga dapat menjadi pendorong harga Emas. Selanjutnya hari itu, harga Emas dapat mempertahankan kenaikannya, tanpa adanya data ekonomi yang signifikan dan di tengah perdagangan yang sepi. Fokus utama minggu ini tetap pada pidato Gubernur The Fed Christopher Waller, data Penjualan Ritel (Retail Sales) AS, dan angka PDB kuartalan Tiongkok. Analisis Teknis Harga Emas: Grafik Harian Prospek teknis jangka pendek untuk harga Emas tetap mendukung pembeli setelah logam mulia ini ditutup pada hari Jumat di atas Simple Moving Average (SMA) 21-hari di $2.046, mematahkan perdagangan kisaran mingguan ke atas. Indikator Relative Strength Index (RSI) 14-hari terlihat lebih kuat di atas garis tengah, menunjukkan bahwa ada lebih banyak ruang untuk kenaikan harga Emas. Selain itu, SMA Bull Cross 100 dan 200 hari tetap berlaku, mendukung harga Emas. Resistance terdekat terlihat pada level tertinggi 5 Januari di $2.06, di atasnya resistance statis di $2.080 akan diuji. Jika momentum optimis bertahan, pengujian ulang penghalang $2.100 tidak dapat dikesampingkan. Namun, jika para penjual Emas mengintai di level yang lebih tinggi dan memicu pullback, resistance SMA 21 hari yang berubah menjadi support di $2.046 akan menjadi titik pertarungan awal. Penutupan harian di bawah level tersebut sangat penting untuk meniadakan tren naik yang baru. Target penurunan berikutnya terlihat pada SMA 50 hari di $2.019. Sebelum itu, level terendah hari Jumat di $2.027 dapat menawarkan kelonggaran sementara bagi para pembeli Emas.

Pergerakan GBP/USD sejauh ini sedang mencoba untuk bergerak bearish, dan berpotensi turun ke sekitar level 1.27000. Cermati pergerakan GBP/USD jika muncul sebuah pola candlestick bearish yang valid di sekitar area Resistance 1.27338-1.27507, karena ada potensi GBP/USD kembali bergerak bearish ke sekitar area 1.27000. Sebaliknya waspadai jika GBP/USD bergerak bullish dan bertahan di atas area 1.27507, karena ada potensi GBP/USD berbalik bergerak bullish ke sekitar area 1.27845.

Pergerakan XAU/USD sejauh ini sedang mencoba untuk bergerak bearish, dan berpotensi turun ke sekitar level 2038.36. Cermati pergerakan XAU/USD jika muncul sebuah pola candlestick bearish yang valid di sekitar area Resistance 2047.83-2052.57, karena ada potensi XAU/USD kembali bergerak bearish ke sekitar area 2038.36. Sebaliknya waspadai jika XAU/USD bergerak bullish dan bertahan di atas area 2052.57, karena ada potensi XAU/USD berbalik bergerak bullish ke sekitar area 2062.05.

Pergerakan CLSK sejauh ini sedang mencoba untuk bergerak bearish, dan berpotensi turun ke sekitar level 72.06. Cermati pergerakan CLSK jika muncul sebuah pola candlestick bearish yang valid di sekitar area Resistance 73.02-73.50, karena ada potensi CLSK kembali bergerak bearish ke sekitar area 72.06. Sebaliknya waspadai jika CLSK bergerak bullish dan bertahan di atas area 73.50, karena ada potensi CLSK berbalik bergerak bullish ke sekitar area 74.46.

Pasar keuangan mengangkat taruhan penurunan suku bunga Federal Reserve di bulan Maret meskipun ada data IHK AS. Bank Sentral Eropa tidak memiliki ruang tambahan untuk kenaikan suku bunga, pivot yang belum dikonfirmasi di sini. EUR/USD kehilangan potensi bullish, namun penurunan yang lebih kuat masih belum jelas. Pasangan EUR/USD mengakhiri minggu ini hampir tidak berubah di area 1,0950, dengan para investor merasa sedikit kecewa setelah menilai perkembangan ekonomi terbaru. Sepanjang paruh pertama minggu ini, pasar keuangan tidak memiliki momentum yang terarah di tengah kalender ekonomi makro yang langka dan data tingkat pertama Amerika Serikat (AS) yang dijadwalkan pada hari Kamis. Perkembangan Ekonomi di Amerika Serikat dan Zona Euro Dolar AS diperdagangkan dengan nada lemah menjelang rilis Indeks Harga Konsumen (IHK) AS karena para investor berharap angka-angka yang lemah akan membuat Federal Reserve (The Fed) tetap berada di jalur penurunan suku bunga. Namun, angka-angka tersebut melampaui ekspektasi pasar. IHK bulan Desember berada di level 0,3% MoM dan 3,4% YoY, lebih tinggi dari angka bulan November. Akhirnya, inflasi tahunan inti turun dari 4% ke 3,9%, masih di atas 3,8% yang diantisipasi. Berita ini awalnya memicu kekhawatiran mengenai potensi penurunan suku bunga The Fed. Dolar AS melonjak bersama dengan imbal hasil obligasi pemerintah karena saham-saham menjadi negatif. Namun setelah debu mereda, minat spekulatif kembali muncul, dan kembali bertaruh pada penurunan suku bunga paling cepat bulan Maret mendatang. CME FedWatch Tool menunjukkan 70% peluang pemotongan 25 basis poin (bp), dibandingkan dengan sekitar 60% peluang menjelang rilis. Lebih lanjut membantu sentimen untuk pulih, Indeks Harga Produsen (IHP) AS yang dirilis pada hari Jumat lebih lemah dari yang diantisipasi. IHP mengalami kontraksi 0,1% MoM dan naik 1,0% dari tahun sebelumnya di bulan Desember. Tingkat tahunan inti mencatat 1,8%, di bawah 2% sebelumnya dan ekspektasi 1,9%. Sementara itu, Euro tidak dapat memanfaatkan pelemahan USD di awal. Data Eropa yang beragam menunjukkan bahwa jalur pemulihan masih panjang. Komentar-komentar dari perwakilan Bank Sentral Eropa (ECB) sebagian besar bernada hawkish namun gagal memberikan dorongan pada mata uang bersama. Di antara komentar yang paling terkenal, pengambil kebijakan ECB dan kepala Bank of France Francois Villeroy de Galhau mengatakan bahwa penurunan suku bunga akan dilakukan pada tahun 2024 "selama fundamental yang mendasarinya tidak memberikan kejutan yang tidak terduga." Selain itu, ia juga mengklarifikasi bahwa ECB akan tetap bertahan hingga ekspektasi inflasi "tertahan dengan kuat" pada 2%. ECB telah mencapai poros kebijakan moneternya meskipun tidak ada konfirmasi resmi mengenai hal ini. Presiden Christine Lagarde kemungkinan besar akan tetap membuka pintu untuk kenaikan suku bunga tambahan dan menegaskan kembali sikapnya yang bergantung pada data. Namun, mengingat kondisi makroekonomi yang buruk dan tekanan harga yang terus-menerus, penurunan suku bunga di Uni Eropa mungkin lebih dekat daripada yang diyakini pasar. Para Pengambil Kebijakan dalam Sorotan Dengan pertemuan kebijakan moneter yang masih jauh, komentar-komentar dari para pejabat akan sangat diawasi dalam beberapa hari mendatang untuk mencari petunjuk baru mengenai apa yang akan dilakukan oleh bank-bank sentral selanjutnya. Sementara itu, minggu depan akan menjadi minggu yang ringan dalam hal rilis makroekonomi. AS akan mempublikasikan Penjualan Ritel bulan Desember dan estimasi awal Indeks Sentimen Konsumen Michigan bulan Januari. Di seberang kolam, Zona Euro akan menawarkan estimasi akhir Indeks Harga Konsumen (HICP) Jerman dan Uni Eropa bulan Desember. Prospek Teknis EUR/USD Pasangan EUR/USD tampaknya kehilangan kekuatan bullish yang disaksikan pada bulan Desember. Pasangan mata uang ini berada di ujung bawah kisaran minggu sebelumnya, dan tidak jauh dari level terendah Januari yang ditetapkan di 1,0876. Pembacaan teknis pada grafik mingguan mencerminkan kurangnya keyakinan arah. EUR/USD berada di bawah 200 Simple Moving Average (SMA) yang datar, memberikan resistensi dinamis di sekitar 1,1150. Sementara itu, SMA 20 dan 100 juga tidak memiliki kekuatan terarah, dengan SMA yang lebih pendek di 1,0766, target bearish potensial jika pasangan mata uang ini menembus level terendah bulanan yang disebutkan di atas. Akhirnya, indikator-indikator teknis tidak mengarah ke mana-mana, meskipun bertahan di level positif. Kasus bearish akan semakin kuat pada penurunan di bawah level 1,0800. Grafik harian menunjukkan bahwa EUR/USD dapat berada di bawah tekanan jual baru di sesi mendatang. Pasangan ini telah bertemu dengan para penjual di sekitar SMA 20 sepanjang minggu ini, dengan indikator kehilangan kekuatan naik sebelumnya, dan saat ini mendatar di sekitar 1,0980. Pada saat yang sama, SMA 100 dan 200 tetap tidak memiliki arah, jauh di bawah level saat ini. Indikator Momentum mendapatkan kekuatan turun yang moderat dalam level negatif, sementara indikator Relative Strength Index tetap tidak memiliki arah di sekitar 53, menunjukkan bahwa minat bearish belum cukup. EUR/USD mencapai puncaknya di 1,1000 di awal Januari, level yang harus ditembus untuk menghilangkan nada suram. Namun, pasangan mata uang ini perlu melanjutkan pemulihannya melampaui 1,1120 untuk berubah menjadi bullish. Di tengah-tengah, resistance berada di sekitar 1,1060  dalam perdagangan harian.

Emas pulih dari level terendah beberapa minggu di bawah $2.020. Gambaran teknis menunjukkan kecenderungan bullish dalam prospek jangka pendek. Pasar akan mencermati data dari Tiongkok dan berita utama geopolitik di minggu mendatang. Emas memulai pekan ini di bawah tekanan bearish yang moderat namun berhasil menghapus kerugian menjelang akhir pekan. Para investor masih melihat kemungkinan kuat bahwa Federal Reserve (The Fed) akan memilih untuk menurunkan suku bunga pada bulan Maret, tidak membiarkan imbal hasil obligasi AS mendorong lebih tinggi dan mendukung XAU/USD. Kalender minggu depan tidak akan menawarkan rilis data tingkat tinggi dari AS, tetapi angka pertumbuhan Tiongkok dan berita utama geopolitik dapat mempengaruhi valuasi logam mulia. Harga Emas Menguat Menjelang Akhir Pekan Pergeseran negatif yang terlihat pada selera risiko membuat Dolar AS (USD) menguat di awal pekan dan menyebabkan Emas tertekan lebih rendah. Indeks ekuitas utama di Asia mengalami kerugian besar karena berita tentang manajer kekayaan Zhongzhi Enterprise Group Tiongkok yang mengajukan likuidasi kebangkrutan setelah gagal membayar utang. Namun, di kemudian hari, XAU/USD berhasil menghapus sebagian dari kerugiannya karena suasana pasar membaik. Saham AS menguat di tengah meningkatnya optimisme bahwa pemerintah AS akan terhindar dari shutdown setelah para pemimpin DPR dan Senat mengumumkan kesepakatan luas mengenai kesepakatan pengeluaran sebesar $1,59 triliun pada hari Minggu malam. Sementara itu, survei bulanan Federal Reserve Bank of New York menunjukkan bahwa ekspektasi inflasi konsumen setahun ke depan turun ke level terendah sejak Januari 2021 di 3%, menyebabkan imbal hasil obligasi Treasury AS turun lebih rendah dan mendukung XAU/USD. Dengan tidak adanya rilis data makroekonomi tingkat tinggi, pasar berubah menjadi berombak pada hari Selasa. Sementara indeks utama Wall Street terkoreksi lebih rendah setelah rally pada hari Senin, USD mulai menguat dan menyulitkan XAU/USD untuk mengumpulkan momentum pemulihan. Membaiknya sentimen risiko membatasi kenaikan USD di pertengahan minggu dan membantu pasangan ini menemukan pijakan. Inflasi di AS, yang diukur dengan perubahan Indeks Harga Konsumen (IHK), naik menjadi 3,4% pada skala tahunan di bulan Desember dari 3,1% di bulan November, demikian dilaporkan Biro Statistik Tenaga Kerja (BLS) pada hari Kamis. IHK Inti, yang tidak termasuk harga makanan dan energi yang bergejolak, naik 0,3% secara bulanan sesuai dengan ekspektasi pasar dan kenaikan di bulan November. Menyusul beberapa fluktuasi liar dengan reaksi langsung, Emas menyentuh level terendah baru beberapa minggu di bawah $ 2.020 karena imbal hasil obligasi Treasury AS bertenor 10 tahun naik di atas 4%. Mengomentari data inflasi bulan Desember, "laporan IHK membantu menggarisbawahi bahwa jalur menuju normalisasi inflasi kemungkinan akan diperpanjang," kata analis TD Securities. "Kecuali jika terjadi kemerosotan ekonomi dan pasar tenaga kerja yang berarti, The Fed tidak akan melonggarkan kebijakan sampai mereka yakin bahwa inflasi berada di jalur yang jelas dan "berkelanjutan" menuju target 2%." Namun demikian, angka inflasi yang beragam gagal meyakinkan para investor bahwa the Fed akan menunda perubahan kebijakan menjelang akhir kuartal kedua. Probabilitas CME FedWatch Tool untuk penurunan suku bunga The Fed pada bulan Maret hampir tidak berubah di sekitar 70%. Akibatnya, Emas pulih kembali di atas $2.040 pada Jumat pagi. Sementara itu, meningkatnya ketegangan geopolitik akibat berita bahwa pasukan AS dan Inggris melakukan serangan terhadap beberapa target Houthi di wilayah yang dikuasai Houthi di Yaman semakin mendukung Emas menjelang akhir pekan. Rilis data terakhir minggu ini dari AS menunjukkan pada hari Jumat bahwa Indeks Harga Produsen (IHP) naik 1% secara tahunan pada bulan Desember, di bawah ekspektasi pasar sebesar 1,3%. Secara bulanan, IHP Inti tidak berubah selama tiga bulan berturut-turut. Akibatnya, XAU/USD naik ke level tertinggi mingguan di atas $2.050, sementara USD berusaha keras untuk menemukan permintaan. Harga Emas Dapat Bereaksi terhadap Data Tiongkok dan Berita Utama Geopolitik Emas kemungkinan akan tetap tenang untuk memulai minggu ini, dengan pasar AS yang tetap tutup untuk memperingati Hari Martin Luther King, Jr. Day pada hari Senin. Angka Penjualan Ritel dan Produksi Industri untuk bulan Desember, bersama dengan data Produk Domestik Bruto (PDB) kuartal keempat dari Tiongkok akan diawasi secara ketat oleh para pelaku pasar di sesi Asia pada hari Rabu. Jika data-data ini menunjukkan bahwa ekonomi Tiongkok mengakhiri tahun ini dengan catatan yang kuat, Emas dapat naik lebih tinggi sebagai reaksi pertama. Agenda ekonomi AS akan menawarkan data Penjualan Ritel bulan Desember dan data Klaim Pengangguran Awal mingguan pada hari Rabu dan Kamis. Penjualan Ritel diperkirakan naik 0,3% secara bulanan pada bulan Desember. Karena data ini tidak disesuaikan dengan perubahan harga, investor tidak mungkin bereaksi jika data ini mendekati konsensus pasar. Namun, hasil rilis yang negatif dapat melemahkan USD. Jumlah aplikasi pertama kali untuk tunjangan pengangguran turun menjadi 202.000 dalam pekan yang berakhir 6 Januari. Angka di bawah 200.000 minggu depan dapat menyoroti kondisi pasar tenaga kerja yang ketat dan mendukung USD dalam waktu dekat. Periode pemadaman The Fed akan dimulai pada hari Sabtu, 20 Januari. Para pengambil kebijakan dapat memberikan komentar minggu depan, namun mereka tidak mungkin memberikan panduan mengenai kemungkinan waktu penurunan suku bunga pertama. Para pelaku pasar juga akan terus memantau...

EUR/USD berfluktuasi di atas 1,0950 setelah perdagangan hari Kamis yang bergejolak. Prospek teknikal gagal untuk berubah menjadi bullish karena resistance 1,1000 tetap utuh. Data inflasi produsen dari AS akan diawasi dengan ketat oleh para investor. Setelah melonjak ke 1,1000 pada hari Kamis, EUR/USD berbalik arah dan turun di bawah 1,0950. Dengan Dolar AS (USD) yang berusaha keras untuk menemukan permintaan di akhir sesi Amerika, pasangan mata uang ini mendapatkan kembali traksinya dan menutup hari dengan datar. Pasangan mata uang ini bertahan stabil di atas 1,0950 pada Jumat pagi karena pasar menunggu data inflasi produsen dari AS. Angka inflasi yang beragam dari AS meningkatkan volatilitas pasar pada hari Kamis. Indeks Harga Konsumen (IHK) naik 3,4% secara tahunan di bulan Desember, demikian laporan Biro Statistik Tenaga Kerja AS (BLS). Angka ini mengikuti kenaikan 3,1% yang tercatat di bulan November dan berada di atas ekspektasi pasar sebesar 3,2%. IHK Inti, yang tidak termasuk harga-harga makanan dan energi yang mudah habis, naik 0,3% secara bulanan sesuai dengan estimasi para analis. Data-data ini gagal untuk mempengaruhi posisi pasar terhadap prospek kebijakan Federal Reserve (The Fed) dengan cara yang nyata. CME FedWatch Tool menunjukkan bahwa probabilitas penurunan suku bunga sebesar 25 basis poin di bulan Maret tetap sekitar 70%. Mengomentari prospek suku bunga, Presiden The Fed Cleveland Loretta Mester mengatakan kepada Bloomberg bahwa The Fed "belum siap untuk menurunkan suku bunga" dan menambahkan bahwa ia ingin melihat lebih banyak bukti bahwa ekonomi berkembang seperti yang diharapkan. Inflasi harus turun secara "berkelanjutan" sebelum pembicaraan mengenai penurunan suku bunga dapat dilakukan, ujar Mester. Secara tahunan, Indeks Harga Produsen (IHP) diprakirakan akan naik 1,3% di bulan Desember, naik dari 0,9% di bulan November. Kenaikan yang lebih kecil dari perkiraan dapat menyulitkan USD untuk bertahan menjelang akhir pekan. Angka pada atau di atas 1,5% dapat menghidupkan kembali kekhawatiran atas inflasi produsen yang lebih kuat sehingga menyulitkan The Fed untuk mengendalikan inflasi konsumen dan membebani EUR/USD. Analisis Teknis EUR/USD EUR/USD terus berfluktuasi antara Simple Moving Average (SMA) 100 dan 200 periode pada grafik 4 jam, sementara Relative Strength Index (RSI) tetap di dekat 50 setelah kenaikan singkat pada hari Kamis, yang mencerminkan keraguan pasangan mata uang ini. 1,0990-1,1000 (SMA 100 periode, level psikologis) tetap bertahan sebagai resistance kunci. Jika EUR/USD berhasil membalikkan area tersebut menjadi support, pasangan mata uang ini dapat menargetkan 1,1050 (titik tengah saluran tren regresi naik) dan 1,1100 (level psikologis, level statis) selanjutnya. Pada sisi negatifnya, 1,0930 (SMA 200 periode) sejajar sebagai support penting sebelum 1,0900 (level psikologis, batas bawah saluran tren regresi naik) dan 1,0850 (Fibonacci retracement 38,2% dari tren naik terbaru).